Perfil de investidor: todos os riscos são aceitáveis?

Por Carol Paiffer

14/09/2022 | 13:01 Atualização: 14/09/2022 | 13:01

Risco é algo tão variável quanto a própria Bolsa. (Foto: Envato Elements)

Quando consideramos os diferentes perfis de investidor, é preciso analisar se todos os riscos são aceitáveis. Na Bolsa de Valores, o que mais temos são as menções ao risco: “Quanto maior o risco, maior o retorno”; “Essa ação é muito arriscada”; “Esse fundo tem riscos baixos”.

No entanto, existem duas perguntas a serem levadas em consideração:

1) O que é risco para você?
2) Dentro da sua definição de risco, quais os melhores investimentos para você?

Bolsa de Valores: cada risco pode ser calculado e gerenciado

No livro “O mais importante para o investidor”, Howard Marks explica que “risco” vai variar de pessoa para pessoa.

Alguns vão dizer que “risco” é a possibilidade de perder todo o seu dinheiro com um determinado investimento. Outros, colocariam a possibilidade de “perder a oportunidade de ouro” ou então, não aproveitar todo o potencial de valorização de um ativo, encerrando sua posição “cedo demais”.

Podemos entender que “risco” é algo tão variável quanto a própria Bolsa de valores. Além disso, o cenário em que o mercado financeiro se encontra é importante para definir se o investimento é arriscado ou não.

Na percepção de Marks, uma ação se torna arriscada quando a possibilidade de retorno é menor frente a chance de perda. Ou seja, quando entramos em um ativo que já sofreu uma forte valorização e o espaço para continuar com o movimento de alta é limitado e os preços começam a se corrigir.

Feito essa reflexão do que você considera arriscado, é possível gerenciar essa situação.

Sempre falamos que a diversificação é a chave do sucesso de grandes investidores — exatamente pela diluição dos medos dos investidores: perder dinheiro, perder oportunidades e não aproveitar todo o potencial de ganho de um ativo.

Com os estudos de análise técnica e fundamentalista, é possível projetar tanto o lucro quanto o prejuízo. Como o mercado tende a repetir comportamentos, os gráficos tornam visíveis a faixa de preço da ação e se ela está subvalorizada, sobrevalorizada ou em seu preço justo.

Obviamente, o melhor momento de comprar é quando o mercado está subvalorizado.

Qual o melhor investimento hoje?

Sempre digo em minhas palestras que o melhor investimento que você pode fazer, é o que te deixa dormir à noite, aquele que você entendeu o risco assumido e tomou as devidas providências para gerenciá-lo.

Mesmo recomendações de analistas certificados pela Anbima não devem ser seguidas cegamente sem antes a sua análise: você aguenta a volatilidade desse ativo? Está dentro do que você considera seguro na Bolsa? Quanto tempo você vai manter a posição? O cenário macro está calmo ou existem indícios de que a qualquer momento pode haver uma mudança brusca nos mercados?

Isso é algo que gosto muito no day trade: não precisar ficar posicionado.

Como as negociações dos day traders encerram no mesmo dia, sabemos os lucros e prejuízos de antemão, temos inúmeras oportunidades todos os dias em diversos ativos e podemos dormir tranquilos sem nos preocupar se os mercado vão vir contra nossa posição – além de grana, money, bufunfa pingando na conta todos os dias.

Assim como planejamos e gerenciamos os riscos e ganhos de nossas posições no longo prazo, passamos mais tempo estudando e planejando nossas operações no day trade do que propriamente pendurando ordens.

Day trade para iniciantes: o mais importante é o processo

Estudo e planejamento são a base de qualquer profissão e concretização de objetivos. O Day Trade caiu na banalização, com várias pessoas falando sobre o assunto e sempre dando a entender que é algo simples, rápido e fácil.

E realmente é simples, visto que é comprar barato e vender caro, na mesma lógica das posições de longo prazo. Além disso, é rápido de aprender e aplicar no dia a dia com o direcionamento certo. Porém, para ser “fácil”, você precisa de uma rotina de planejamento e execução — e nessa parte que a maioria das pessoas erram.

Ir direto para execução não vai colocar dinheiro no seu bolso, por que você não tem ideia de quais os melhores preços para negociar, em que momento o ativo está, nem se está colocando seu dinheiro em algo que não condiz com o seu “perfil anti risco”.

Por isso, preparei 4 aulas gratuitas, explicando sobre esse processo e gerenciamento de riscos: A Semana do Zero a Trader! Assista clicando aqui.

Encontrou algum erro? Entre em contato